10月20日，CPO概念表现居前，截至收盘板块指数涨3.29%。从个股来看，汇绿生态、剑桥科技、瑞斯康达涨停，景旺电子、天孚通信、仕佳光子、中际旭创、本川智能涨幅靠前。
中国互联网络信息中心近日发布的《生成式人工智能应用发展报告（2025）》显示，截至2025年6月，我国生成式人工智能用户规模达5.15亿人，普及率为36.5%。其中今年上半年中国生成式人工智能用户规模增长2.66亿人，半年增长106.6%。
AI对光模块需求持续上涨，带动CPO概念走强。兴证通信产业链调研显示，1.6T光模块需求持续上调。海外大客户近期上修2026年1.6T光模块采购计划，部分客户提前锁定明年产能，行业总需求预计从1000万只上修到1500万只，再到近期的2000万只，主要系GB300与后续Rubin平台加速部署，AI训练与推理网络带宽需求快速增长，1.6T产品进入量产放量阶段。
华泰证券近日指出，三季度海外800G光模块需求预计仍延续快速增长，头部厂商业绩有望延续同比高增态势。同时随着1.6T光模块有望进一步起量，看好相关光模块、光引擎等环节厂商；国内400G光模块需求亦有望快速释放，驱动相关厂商业绩向好。光芯片（CW光源、100G EML）环节，国产头部厂商业绩亦有望延续环比高增长态势。MPO需求有望保持同比高增长。
今年以来，在AI的快速发展，算力需求激增的大背景下，CPO概念持续强势，截至10月17日收盘，年内指数累计上涨64.05%，同期沪深300指数上涨14.72%。个股方面，新易盛暂居CPO概念年内“涨幅王”宝座，累计上涨284.69%。仕佳光子紧随其后，年内上涨232.7%。中际旭创居第三位，年内上涨204.01%。整个概念板块年内上涨中位数为38.33%。
联储证券认为，人工智能作为下一阶段中国经济社会发展的关键要素之一，有望催动更多产业蓬勃发展，同时有望带来更多行业投资机会。结合政策指引方向和产业发展逻辑，可重点关注基础设施、AI应用、端侧设备等领域，并可关注AI技术与部分前瞻科技的结合。
CPO概念相关股票：汇绿生态、剑桥科技、瑞斯康达、景旺电子、天孚通信、仕佳光子、中际旭创、本川智能、新易盛。
欢迎关注老狼财经公众号 这里只讲投资干货
责任编辑：刘栩
请输入验证码